據海關總署統計，2024年前三季度我國貨物貿易進出口總值32.33萬億元人民幣，同比增長5.3%，歷史同期首次突破32萬億元創新高；按美元計則為4.55萬億美元，同比增長3.4%。其中出口18.62萬億元，同比增長6.2%，增速比前8月放緩0.7個百分點，按美元計則為2.62萬億美元，同比增長4.3%。

出口市場“東升西降”趨勢延續。對新興經濟體市場的出口增速高于整體，對發達經濟體歐美日韓澳出口則表現乏善可陳。

2024年前三季度，我國對共建“一帶一路”國家出口15.21萬億元人民幣，同比增長6.3%，高出整體增速1個百分點，占整體進出口比重提升至47.1%。對其他金磚國家進出口增長5.1%；對《區域全面經濟伙伴關系協定》（RCEP）其他成員國進出口增長4.5%，其中對東盟進出口增長9.4%,為第一大出口目的地，占整體出口的比重達到16.2%。

發達經濟體方面，對第二大出口目的歐盟出口3850億美元，同比增長僅0.1%，占整體出口比重的14.7%；對第三大出口目的地美國3815億美元，同比增長1.2%，占整體出口比重的14.5%；對日本出口1116億美元，同比下降6.1%；對韓國出口1084億美元，同比下降4.6%；對澳大利亞出口519億美元，同比下降7.3%；對英國出口582億美元，同比下降1.3%；值得一提的是，對俄出口也沖高回落，前三季度僅錄得832億美元，同比增幅大幅收窄至1.8%。

機電產品出口方面。2024年前三季度，我國機電產品出口11.03萬億元人民幣，同比增長8.0%，占出口總額比重提升至接近六成。一方面，同期勞動密集型產品出口3.13萬億元，同比增長2.8%，增幅明顯趨緩，占出口總額的16.8%。另一方面，高端裝備、集成電路、汽車、家用電器出口分別增長43.4%、22%、22.5%、15.5%，成為核心驅動。被部分國家加征關稅的“新三樣”新能源汽車、鋰電池和光伏產品出口達0.76萬億元，占出口總額的4.1%。

中國占美國進口額比重跌回20年前

主要產品2024年前三季度出口
2024年前三季度，中國照明產品出口總額為412億美元，同比下降5.0%，去年同期為434億美元。其中LED照明產品出口額307億美元，已占到整體出口額的四分之三，同比下滑5.1%，去年同期為324億美元。

主要產品2024年9月單月出口

2024年9月份單月出口額為42億美元，同比下降12.3%，前值為-6.0%，跌幅擴大，為今年4月以來最大降幅；自今年3月以來，單月同比幾乎都在負增長區間內掙扎。環比下降10.6%，前值為0.2%。

后疫情時代，全球化重構來勢洶洶，世界經濟仍處于掙扎中是正在到來的現實，而外需減弱，貿易保護主義盛行及地緣政治沖突加劇則是長期制約。而處于目前行業的存量競爭階段，照明出口企業在不同市場區域、不同所在地域、不同產品領域的恢復節奏和力度都不盡相同，導致千企千面，預期差異大，各自感受判若云泥，這種局面也將長期存在。

分月

分月來看，在2024年2月單月的良好表現帶動下，2024年開年的1-2月實現了自2023年4月以來照明出口的首次正向增長，而且增幅達到兩位數。但3月受去年同期高對比基數疊加春節效應影響，表現大幅回落，降幅超過30%。4月同比下降13%，雖降幅大幅收窄，但仍處于負增長區間。5月-6月出口降幅雖得到一定程度上的修復，并體現了照明出口的韌性，但上半年整體出口依舊呈現偏弱的態勢。7月-9月在去年同期低對比基數作用下仍有明顯下滑，全年出口下行壓力較大。

分季度

分季度來看，2023年第一季度依靠3月份的反彈修復了跌勢僅下滑1.0%；但第二季度則進一步下探至-2.4%；第三季度同比下滑15.2%，錄得自2020年一季度以來14個季度單季度最大跌幅；第四季度降幅略有修復，但受10月拖累，錄得9.4%的下滑。

進入2024年，第一季度依靠1-2月的表現錄得降幅收窄，同比小幅下滑2.0%，二季度則下滑4.7%，三季度降幅加深至8.0%。至此，自2022年三季度以來，已是連續9個季度的出口額均處于負增長區間。

二、分析解讀

照明出口的幾個現狀：

中國占美國燈具進口額比重已從近七成下滑至54%，相對的，東南亞和南亞諸國比重從2%上升至約20%。

光源產品中LED光源出口均價下滑明顯。

3、地緣政治沖突持續擾亂外貿供需秩序。諸如巴以沖突衍生出的胡塞武裝打擊紅海船只問題，進一步推高了航運價格和貨運周期，近期有所回落；俄烏沖突衍生歐美對俄進一步制裁特別是二級制裁，導致大量企業對俄貿易結算難的問題。所以不存在好的戰爭，亦不存在壞的和平。

4、供應端的產能結構性過剩。照明行業長期以來未能擺脫同質化低水平大規模的重復性生產，疊加需求端低迷的影響，目前行業更處于產能利用率不足的周期中，中上游企業產能利用率稍好普遍在70%-90%，而下游成品企業的產能利用率僅徘徊在60%左右。這也是價格競爭的重要誘因之一。

5、產業鏈更齊全，復工復產更快的中國制造對其他生產國的“轉移替代效應”是疫情期間出口走高的重要原因。進入后疫情時代，相關制造國已全面恢復生產生活，加之生產本土化和供應鏈在地化趨勢盛行，“轉移替代效應”逐步退潮，疊加產能/產業鏈外溢的影響，所占市場份額也將面臨新一輪激烈競爭。

6、目前步入美聯儲降息的新一輪貨幣寬松周期，人民幣升值壓力較大，不利于出口。

7、LED替換空間進一步壓縮。2024年前三季度，LED光源數量占比已達82.8%。

光源產品

這兩年在LED替換光源性價比不斷提升下，加之各國對高耗能傳統光源產品的限制，LED替換光源對傳統光源的替換有所加速。2024年前三季度，各類光源產品出口總數為59.9億只，同比增長3.1%，其中傳統光源產品10.3億只，總體同比下降16.7%；LED替換光源產品已達49.6億只，同比增長8.4%，占整體比重已從去年同期的78.6%增至歷史同期新高的82.8%。

從目前光源產品結構來看，此消彼長之下，也意味著可替換空間進一步壓縮。

8、中間品出口增速顯著高于成品。2024年前三季度，大部分照明中間品出口數量維持增長，其中LED模塊產品同比增長高達520%，顯著高于整體和照明成品增速。這也是在地緣政治格局擠壓下相關產能/產業鏈出海，SKD/CKD貿易盛行的結果。同時需要指出的是，除了東南亞承接部分中國照明產業鏈之外，在印度、巴基斯坦、孟加拉、印尼、伊朗、埃及、土耳其等人口眾多的新興經濟體市場，CKD已成為市場主流，產能在地化已成燎原之勢。

中間品

9、傳統照明出口強省如江浙閩魯略有回暖，但排頭兵廣東省表現則相對低迷。因其體量巨大，從而拖累整體下行，在一定程度上這也是因目前珠三角照明企業美線燈具產能/產業鏈部分外移至東南亞、南亞、墨西哥等地所帶來的影響。另外在對中亞、對俄、對越邊貿繁榮的推動下，新疆、黑龍江、廣西等地數據繼續增長，但體量偏小，對整體拉動作用杯水車薪。

10、出口市場已從之前的“東升西降”演變為目前的東南亞“獨木難支”。歐美日澳等發達經濟體延續下滑態勢，而南亞、中亞、中東等這類新興經濟體本是值得出口企業重點關注和開拓的增量市場，但在三季度也由升轉降。

歐美為主力的發達經濟體所在的歐洲、北美、大洋洲市場均有下滑。需要指出的是，北美市場下滑還具有另外一個重要因素就是產能/產業鏈外溢，歐洲市場則在德意西等國帶動下比上半年有所回暖。

前三季度，我國對南亞、中亞、西亞、非洲等“一帶一路”、“金磚國家”等概念的新興經濟體市場出口由升轉降，從帶動項變成拖累項。保持正向增長的僅余東南亞市場，也是由于產能/產業鏈外溢造成的中間品貿易拉動為主要因素。整體形勢難言樂觀。

三、總結展望